BS定价公式，也被称为Black-Scholes定价公式，是由美国经济学家斯科特布莱克和芝加哥大学金融学家莱昂内尔斯科尔斯于1973年提出的一种用来估计期权价格的经典定价模型。期权是一种金融衍生品，它具有某种光谱的风险，并且受到政策制定者、经济状况和国际关系的影响。布莱克-斯科尔斯定价公式的目的是给出一种优化的定价模型，用来评估期权的价格，以便实现期权交易者的最优化。 BS定价公式的基本原理
BS定价公式基于期权的双边博弈理论。基本的双边博弈理论认为，持有期权的策略可以在收益最大化的前提下被满足。即，如果利用股票价格以及其他相关市场参数来评估期权，并调整价格，等价的期权定价可以被确定出来，以使得双方在可能的情况下不损失，或者赢利最大化。吉林农业大学学报
瑞新集团 布莱克-斯科尔斯定价公式的具体形式，可以用来解释期权的价格由哪些因素决定，及如何影响期权的价格。该公式定义了影响期权价格的四个基本因素，即：股票价格、期权行权价
格、波动率和期权到期日。它表明，期权价格与股票价格、期权到期日、波动率和期权价格之间存在对立的关系。这些因素对期权价格的影响是有限和抵消的。
BS定价公式的优点和应用
经济社会发展 BS定价公式有许多优点，如简单易用，可以在很短的时间内提供可靠的计算结果，而且它的计算可以针对多种期权计算。由于其计算快速、精确度高，故被广泛应用于金融市场的期权交易中。
论革命 此外，由于BS定价公式的可用性，许多金融机构开始基于其建立交易策略，以满足客户的需求。由此，投资者在交易时可以根据价格和简单易用的定价公式，来辅助其交易策略。
波导s2000 另外，有一些研究表明，BS定价公式可以用来模拟实证市场行为，从而帮助期权市场开发者在使用期权时，能够更加精准地评估行情，尽量减少风险。而且，也可以根据定价公式来模拟市场条件，这也使得市场参与者有机会把握市场趋势，以缓解市场风险。
结论知网首页
BS定价公式是一种用于估计期权价格的经典定价模型，它是基于双边博弈理论，定义了影响期权价格的四个基本因素，简单易用，具有快速而精确的计算特点，使得BS定价公式在期权交易中得到了越来越多的应用。此外，它也可以用来模拟实证市场行为，以帮助期权市场开发者更好地评估行情，尽量减少风险，并有助于市场参与者把握市场趋势，以缓解市场风险。
豫公网安备41160202000603
站长QQ:729038198
关于我们
投诉建议